슈퍼히어로 영화로 성공을 거두었지만 잊혀져가는 배우 리건 톰슨은 배우로 인정받기 위해 브로드웨이 연극을 준비합니다. 그러나 연극 준비는 주변 사람들의 일탈과 갈등에 궤도를 자꾸 벗어나고, 리건은 환청에 시달립니다. 원테이크로 촬영된 듯한 영상미와 함께 현실과 환상이 뒤섞이는 몽환적 분위기 속에서 예술에 대한 집착과 인정을 받기 위한 투쟁을 함께 들여다봅니다...